Функции финансовой системы

Опубликовано Январь 2, 2017

Процесс создания стоимости зависит и от характера деятельности банка, что вызывает потребность в выяснении его места в финансовой системе, ведь роль и функции банков и других институтов финансового посредничества в разных финансовых системах неодинаковы.

Изучая финансовое посредничество, обычно применяют два разных подхода. Первый — это институционный подход, когда финансовое посредничество рассматривается через призму анализа институтов, которые формируют финансовую систему. Как пример можно привести исследование вопроса относительно способности банков адаптироваться к серьезным изменениям, которые состоялись на финансовом рынке в течение последних десятилетий.

Второй подход — функциональный, когда изучается, какими являются или должны быть функции, что их ожидает общество от финансовой системы и финансовых посредников. При определенных условиях эти функции могут даже не изменяться количественно, однако выполняться более эффективно. Именно из тех функций, что их выполняет финансовая система, выплывает роль последней в экономическом развитии. Данная проблематика стала предметом исследования некоторых авторитетных ученых. Р. Левин определил такие функции финансовой системы: информационную, контрольную, управления рисками, аккумуляции сбережений, снижения расходов обращения. Р. Мертон и З. Боде считают, что финансовая система выполняет функции: 1) объединения ресурсов; 2) платежно-расчетную; 3) перераспределительную; 4) управления риском; 5) информационную; 6) преодоления или смягчения проблем, связанных с информационной асимметрией.

Другие специалисты считают, что финансовая система выполняет такие пять функций:

  1. Финансовая система должна обеспечивать функционирование платежной системы, которая обеспечивает обмен товаров и услуг.
  2. Финансовая система призвана обеспечивать эффективное перемещение ресурсов между разными секторами экономики и регионами.
  3. Финансовая система должна предложить систему гарантий, которые сокращают риски инвесторов.
  4. Финансовая система продуцирует финансовые продукты, чтобы финансировать проекты в сфере реальных инвестиций.
  5. Финансовая система должна обеспечить информацию относительно справедливой стоимости финансовых активов.

Имеющаяся конфигурация финансовых систем является результатом разнообразных исторических факторов, таких как, например, процесс индустриализации, роль финансовых институтов в этом процессе, степень государственного вмешательства, модели сбережений, которые существуют в стране, и тому подобное. Не прибегая к глубокому анализу этих факторов, выразим мнение, что разные финансовые системы были сформированы по принципу эффективности в распределении средств общества. Эффективность такого распределения имеет четыре аспекта:

  1. обеспечение потоков финансовых ресурсов в направлении реального сектора экономики по конкурентным ценам;
  2. управление рисками, которым подвергаются экономические агенты-поставщики ресурсов;
  3. уменьшение сменяемости цен на финансовые активы и доходы инвесторов;
  4. уменьшение риска финансового кризиса или смягчения его последствий.

Похожие темы

Нет ответа к “Функции финансовой системы”

Оставьте комментарий